ちちまる

どうも、ちちまるです。NISAで何を買えばいいか調べると、必ず「S&P500」という文字が出てきますよね。「なんか強そうだけど何それ？」という疑問に、できるだけわかりやすくお答えします。

本記事では、新NISAで圧倒的に人気の「S&P500連動ファンド」を深掘りします。なお、インデックスファンドとアクティブファンドの違いについては先日の記事で、株価指数（インデックス）の基礎は昨日の記事で解説しています。

S&P500とは？たとえると…

S&P500を一言のたとえで言うと、「アメリカの超優良企業500社を、1口でまるごと応援できる仕組み」です。

想像してみてください。Apple、Amazon、Microsoft、NVIDIA、Google…これらアメリカを代表する有名企業500社の「平均成績」を計算して、その数値に連動するように設計された投資信託がS&P500連動ファンドです。

正式名称は「Standard & Poor’s 500」。S&Pダウ・ジョーンズ・インデックス社という機関が算出しています。米国株式市場の時価総額の約80%をカバーする、非常に重要な指数です。

ちちまる

「500社も入ってるの？全部買うって無理じゃない？」と思いますよね。でもインデックスファンドは1,000円から買えて、その中に500社分が入っています。スーパーで「詰め合わせセット」を買うイメージです。

なぜこんなに人気なの？過去の実績がすごい

S&P500が長期投資家に選ばれ続ける最大の理由は、長期的なリターンの実績です。

「年10%って本当？」と思うかもしれませんが、リーマンショック（2008年）もITバブル崩壊（2001年）も経験しながら、長期では回復・上昇してきたのが歴史的な事実です。「短期では暴落しても、長期では右肩上がり」という信頼がS&P500人気の源です。

オルカン（全世界株式）とどう違う？

NISAを調べると必ずセットで出てくる「オルカン」。正式名称は「全世界株式インデックス（MSCI ACWI）」に連動するファンドの通称です。

S&P500が「アメリカだけの500社」なのに対して、オルカンは「世界約50カ国・約3,000銘柄に一気に投資する全部入り」です。

「S&P500の方がリターン高いならそっちでいいじゃん」と思うかもしれませんが、それは過去の話。これからも米国が世界を引っ張り続けるかは誰にもわかりません。「米国が停滞しても世界全体が成長すればOK」という考え方がオルカン派の根拠です。

「S&P500かオルカンか」、僕の答え

ちちまる

投資家の間では永遠のテーマですが、結論は「どちらでも正解」です。僕はオルカン一本派。「どこか1つの国に集中したくない」という性格なので、世界全体に丸ごと乗っかれるオルカンが性に合っています。

「米国の成長に全力ベットしたい」「過去実績で選ぶ」ならS&P500。「世界全体の成長に乗りたい」「一本でシンプルに」ならオルカン。どちらも長期投資に向いたコスト最安クラスの優秀なファンドです。悩んだら、まずどちらか一本から始めましょう。

NISAで買える代表的なS&P500ファンド

よくある質問FAQ

Q1. 米国だけに集中するのはリスクが高い？

S&P500の構成企業（Apple・Amazonなど）は、実は売上の多くを世界中から稼いでいるグローバル企業ばかりです。「米国株だけど実質は世界に分散している」とも言われます。とはいえ米国の制度リスクや規制リスクへの集中は否定できないので、気になる方はオルカンが精神的に楽です。

Q2. 今から始めて「高値づかみ」にならない？

「今は高すぎる」という声は過去20年ずっとありました。でも積立（ドルコスト平均法）なら、高い時に少なく・安い時に多く買えるので、高値づかみリスクを時間分散で軽減できます。一括買いではなく毎月定額積立が積立投資の基本です。

Q3. S&P500とNYダウは同じ？

違います。NYダウ（ダウ工業株30種）は米国の代表的な30社のみが対象。S&P500は500社と対象が広く、米国市場をより正確に反映しています。長期投資の指標はS&P500の方がよく使われます。

まとめ：S&P500は「アメリカ500社まるごと応援」の最強パック