ちちまる

「全部株でいいの？それとも債券も混ぜるべき？」——資産配分は、増やす力と安心のバランスです。

資産形成では「何に投資するか」と同じくらい「どんな配分にするか」が大事です。

株式100%でいくか、債券も混ぜるか。選び方の考え方を整理します。

株式と債券の役割の違い

まず2つの役割を整理します。

株式100%：時間を味方にできるなら

株式100%は、長期の期待リターンが最も高い配分。20〜30年の時間をかけられるなら、途中の暴落も乗り越えやすく、複利の力を最大限活かせます。子育て世代のような長期投資家に向きます。

債券を混ぜる：暴落のクッション

債券を混ぜると、株が暴落したときの下落が和らぎます。値動きが緩やかになるぶん、夜眠れる安心感が得られます。代わりに、株式100%より期待リターンは下がります。取り崩しが近い人や、値動きに不安がある人に向きます。

配分の決め方：年齢が一つの目安

昔から「100マイナス年齢％を株式に」という目安があります（30歳なら株式70%など）。あくまで目安ですが、若いほど株式多め、年を取るほど債券多め、という方向性の参考になります。

なぜ分散するのかは分散と相関で詳しく解説しています。

子育て世代はどう考える？

教育費など使う時期が決まっているお金は安全資産で確保し、老後など長期のお金は株式中心で。使う時期で分けると、配分の悩みはぐっと減ります。

まとめ

株式100%は増やす力、債券は安心感。年齢・目的・リスク許容度に合わせて配分を決めましょう。長期で時間を使えるなら株式中心、取り崩しが近いなら債券を厚めに、が基本です。